Arrecadação de fundos com criptomoedas: entendendo os tipos, rodadas, estratégias e ferramentas

O cenário de arrecadação de fundos de criptomoedas testemunhou uma mudança notável no terceiro trimestre de 2023, com um total de 222 acordos de arrecadação de fundos em criptomoedas 1,61 bilhão de dólares em investimentos. Esse número representa uma diminuição significativa em relação aos trimestres anteriores (um terço menor para ser exato), destacando o estado atual do ecossistema de financiamento de criptomoedas e a crescente seletividade dos investidores.

Este artigo tem como objetivo fornecer uma visão geral abrangente dos vários tipos de métodos de arrecadação de fundos, rodadas de financiamento, estratégias eficazes e ferramentas disponíveis no espaço criptográfico.

Exploraremos tudo sobre arrecadação de fundos para criptomoedas, desde ofertas iniciais de moedas (ICOs) até ofertas de tokens de segurança (STOs), capital de risco e esforços de arrecadação de fundos impulsionados pela comunidade.

Então, vamos direto ao assunto!

O que é arrecadação de fundos criptográfica e por que é importante?

A arrecadação de fundos com criptomoedas, também conhecida como arrecadação de fundos simbólicos ou vendas de tokens, é uma forma de empresas e projetos arrecadarem dinheiro vendendo tokens digitais a investidores. Esses tokens representam uma participação no projeto ou fornecem alguma utilidade, e os investidores geralmente os compram com sua própria criptomoeda.

O financiamento de criptomoedas tem um impacto imenso no ecossistema blockchain porque basicamente democratiza o acesso ao capital, permitindo que projetos obtenham financiamento de um grupo diversificado de investidores em todo o mundo.

Quais são os diferentes tipos de arrecadação de fundos criptográficos?

No decorrer de seu desenvolvimento, o financiamento criptográfico evoluiu para vários métodos distintos, cada um com suas próprias vantagens e desafios. Existem cinco tipos principais de arrecadação de fundos para criptomoedas, com ICOs, IDOs e IEOs sendo os mais populares.

Os principais tipos de arrecadação de fundos para criptomoedas são:

1. Ofertas iniciais de moedas (ICOs)
2. Ofertas iniciais de DEX (IDOs)
3. Ofertas iniciais de troca (IEOs)
4. Ofertas de tokens de segurança (STOs)
5. Subsídios e aceleradores

1. Ofertas iniciais de moedas (ICOs)

Ofertas iniciais de moedas (ICOs) foram o método pioneiro de financiamento criptográfico — a venda de uma certa quantia ou porcentagem de um projeto de criptomoeda para alguns contribuidores abreviados em troca de capital.

Embora as ICOs tenham entrado mais ou menos em declínio desde que o grande calor do escrutínio regulatório esquentou, elas não desapareceram completamente.

Por exemplo, em 2023 Worldcoin acumulou $115 milhões por meio de uma venda privada de tokens, cofundada por Sam Altman (sim, o cara da OpenAI), confirmando que projetos de alto perfil ainda podem usar ICOs de forma eficaz.

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2. Ofertas iniciais de DEX (IDOs)

Ofertas iniciais de DEX (IDOs) são conduzidos em bolsas descentralizadas (DEXs). Ao contrário das ICOs, elas oferecem liquidez imediata e são mais resistentes à censura.

A Carbon Browser conduziu um dos maiores IDOs em 2023, arrecadando $1,6 milhão para seus Navegador Web3 desenvolvimento, excedendo em muito sua meta inicial de $600.000. O IDO atraiu 3.800 detentores de tokens nas primeiras 24 horas, demonstrando a rápida construção de comunidades.

Mais tarde, aproveitando Anúncios de blockchain, eles adicionaram 4.000 novos detentores de $ CSIX e alcançaram 5.460 novos downloads de DApp, mostrando o potencial dos IDOs para arrecadação de fundos e aquisição de usuários.

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3. Ofertas iniciais de troca (IEOs)

Ofertas iniciais de troca são administrados por bolsas de criptomoedas, aproveitando a reputação e a base de usuários da bolsa para atrair financiamento.

Os IEOs continuam sendo uma escolha popular para projetos que buscam liquidez imediata. Em novembro de 2022, o Binance Launchpad organizou a venda de tokens HOOK para Protocolo enganchado, arrecadando $2,5 milhões.

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4. Ofertas de tokens de segurança (STOs)

Os STOs emitem tokens representando a propriedade de um ativo subjacente, sujeitos às regulamentações federais de valores mobiliários, fornecendo uma opção de investimento segura.

Para dar um exemplo do mundo real: em 2022, a Securitize, uma empresa de valores mobiliários de ativos digitais, tokenizou uma participação no Fundo de Crescimento Estratégico de Saúde II da KKR na blockchain Avalanche.

Este fundo tokenizado fornece exposição a um Fundo de 4 bilhões de dólares com foco em saúde, demonstrando o potencial dos STOs nas finanças tradicionais ao tornar os investimentos de nível institucional acessíveis a investidores individuais.

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5. Subsídios e aceleradores

Subsídios e aceleradores impulsionam o financiamento em um projeto em discussão sem considerar a aquisição de ações ou tokens. Esses programas geralmente são realizados com organizações de alto perfil que pretendem incentivar a inovação como prática.

Crescimento alfa é uma plataforma projetada para combinar projetos de criptografia em estágio inicial com subsídios e oportunidades de financiamento. Ele conecta iniciativas promissoras de blockchain a potenciais investidores, facilitando o crescimento de soluções inovadoras no espaço criptográfico.

A plataforma fornece acesso a uma rede de mais de 3.000 desenvolvedores e parceiros, oferecendo recursos para ajudar startups a pesquisar, rastrear, gerenciar e otimizar suas operações de negócios de criptomoedas.

Por exemplo, o AlphaGrowth conecta projetos com mais de 3.000 desenvolvedores e parceiros, oferecendo uma plataforma abrangente para pesquisar, rastrear, gerenciar e otimizar as operações comerciais de criptomoedas.

6. Rodadas de financiamento de Crypto VCs

O financiamento de capital de risco (VC) em criptomoedas é um método de arrecadação de fundos que envolve investidores juntando seu dinheiro para investir em projetos iniciais de blockchain e criptomoeda.

Feitos na forma de ações ou tokens, esses investimentos devem gerar lucros substanciais proporcionais ao crescimento e sucesso dos projetos.

As rodadas de financiamento de criptomoedas seguem uma estrutura semelhante ao financiamento tradicional de capital de risco, mas com algumas características únicas devido à natureza da tecnologia blockchain e da tokenização.

Quais são algumas empresas notáveis de capital de risco criptográfico?

É provável que essas empresas desempenhem papéis significativos no financiamento e no apoio a projetos inovadores de blockchain e criptomoedas em 2024 e nos anos seguintes, por isso é bom tê-las em seu radar.

• Capital do Pantera: A Pantera Capital é um dos fundos ativos que se concentram em investir em projetos de blockchain e aplicativos descentralizados que impulsionam a adoção e o crescimento do setor.
• Andreessen Horowitz (a16z): Grande empresa de capital de risco, conhecida por sua participação no mercado de criptomoedas há mais de meia década: seu portfólio varia de projetos-chave, como Solana e MakerDAO, até CoinSwitch.
• Coinbase Ventures: Especializada em investimentos iniciais em criptografia, metaverso e web3, a Coinbase Ventures é um dos fundos mais ativos, em parceria com as equipes fundadoras dos estágios iniciais do ciclo de vida de suas startups.

Qual é a melhor opção de arrecadação de fundos para criptomoedas?

As ofertas iniciais de DEX (IDOs) são o método preferido de arrecadação de fundos no espaço criptográfico, oferecendo uma combinação de vantagens que se alinham bem com a ética do setor. Eles permitem a arrecadação direta de fundos para a comunidade em bolsas descentralizadas, promovendo a propriedade dos apoiadores e aumentando a transparência.

Os IDOs oferecem custos mais baixos, exigindo apenas taxas de gás para contratos inteligentes. Eles também fornecem liquidez imediata por meio da negociação instantânea de tokens em DEXs. Com menos obstáculos regulatórios do que as ofertas centralizadas, os IDOs são uma opção eficiente de financiamento de projetos criptográficos.

Embora as IDOs ofereçam vários benefícios, isso não significa que a abordagem única para todos funcione. Dependendo das necessidades específicas do seu projeto, talvez você queira explorar e comparar outras opções, como ICOs ou IEOs. Cada método tem seu próprio conjunto de prós e contras que podem se alinhar de forma diferente às várias metas e circunstâncias do projeto.

Para entender o que é melhor para você, sugiro fortemente a leitura deste artigo: ICO vs IEO vs IDO: comparação detalhada e melhor opção para arrecadação de fundos criptográficos.

Quais ferramentas estão disponíveis para arrecadação de fundos criptográficos?

O financiamento criptográfico utiliza muitas ferramentas e plataformas que ajudam a colocar o processo de levantamento de capital e engajamento com investidores em piloto automático — um sonho, certo?

Aqui estão algumas das principais ferramentas disponíveis para financiamento de criptomoedas:

Plataformas de venda de tokens

As plataformas de venda de tokens fornecem soluções para execução de ponta a ponta, de ICOs a STOs. Além da conformidade com o KYC/AML, essas plataformas têm recursos como estruturas personalizadas de venda de tokens e instrumentos de marketing incorporados que ajudam um projeto a arrecadar fundos com eficiência.

1. O bloco de doações

• Uma solução tudo-em-um para aceitar doações de criptomoedas
• Oferece um formulário de doação personalizável e uma página de doação exclusiva
• Fornece um painel para rastrear dados de doações

2. Lançamento de metal

• Ajuda os construtores a garantir financiamento e fornece à comunidade acesso a ofertas de tokens em estágio inicial

3. Angel Block

• Uma plataforma de arrecadação de fundos sem custódia para startups Web3

Platatipos de lançamento

Os Launchpads são as plataformas que ajudam novos projetos a adquirir os fundos e a exposição necessários por meio das ofertas da IDO. Eles oferecem uma plataforma de lançamento para a venda de tokens e, muitas vezes, fornecem uma variedade de seus serviços complementares - suporte de marketing, construção de comunidades e suporte pós-lançamento.

1. Fundição Fjord

• Uma plataforma comunitária que conecta projetos com apoiadores
• Usa Liquidity Bootstrapping Pools (LBPs) para arrecadação de fundos
  
  2. Binance Launchpad

• O rigoroso processo de seleção de projetos garante que somente projetos de alta qualidade sejam apresentados
• Os projetos obtêm acesso à extensa base de usuários da Binance, aumentando a visibilidade e o envolvimento da comunidade
  

Ferramentas inteligentes de arrecadação de fundos baseadas em contratos

As ferramentas baseadas em contratos inteligentes são baseadas ao máximo na tecnologia blockchain para criar mecanismos de financiamento programáveis e automatizados. Essas ferramentas garantem uma forma segura, transparente e altamente eficiente de gerenciamento e distribuição de fundos.

1. Plataformas baseadas em Ethereum:

• Permita mecanismos de financiamento programáveis, como vendas de tokens e distribuição automatizada de fundos
• Permita o desembolso seguro e verificável de fundos por meio da execução automática após o cumprimento de condições predeterminadas
  
  2. Pré-vela

• Uma plataforma abrangente para grupos de investimento e projetos Web3
• Provavelmente utiliza contratos inteligentes para gerenciar investimentos e distribuições
  

Organizações Autônomas Descentralizadas (DAOs) para arrecadação de fundos

Os DAOs permitem esforços de arrecadação de fundos descentralizados e orientados pela comunidade. Eles fornecem uma estrutura para a tomada de decisões coletivas e a alocação de recursos.

1. Dá

• Uma plataforma de doação de criptomoedas fácil de usar com foco na transparência e no envolvimento da comunidade
• Opera como um DAO, permitindo a tomada de decisões descentralizada em financiamento e alocação de fundos
  

2. Otimismo RPGF (RetroPGF)

• Parte da rede Optimism, com foco no financiamento retroativo de bens públicos
• Usa uma estrutura semelhante à DAO para determinar alocações de financiamento para projetos que beneficiam a comunidade Ethereum

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Como se preparar para uma arrecadação de fundos criptográficos bem-sucedida?

A preparação para uma rodada de financiamento bem-sucedida no espaço criptográfico envolve várias etapas importantes. Aqui está um guia detalhado sobre como se preparar:

Desenvolvendo um plano de negócios e um whitepaper sólidos

Um plano de negócios sólido é basicamente um roteiro para seu empreendimento e é muito importante para atrair investidores. Da mesma forma, um whitepaper é um documento detalhado que explica os aspectos técnicos do seu projeto de criptografia, seus casos de uso e o problema que ele pretende resolver.

Construindo uma equipe forte

Os investidores buscam uma equipe capaz e experiente que possa executar o projeto com sucesso. Portanto, certifique-se de destacar a experiência e o histórico dos membros de sua equipe em seu plano de negócios e whitepaper.

Criando um produto mínimo viável (MVP)

Um MVP é uma versão básica do seu produto que demonstra sua funcionalidade principal. Isso ajuda a validar seu conceito e a atrair os primeiros usuários e investidores.

Design de tokenomics

Tokenomics se refere ao modelo econômico do seu token. Inclui o fornecimento total, o plano de distribuição, a utilidade e os incentivos para manter ou usar o token.

Considerações legais e regulatórias

Cumpra as leis de valores mobiliários, implemente procedimentos KYC/AML e escolha a estrutura legal correta. Descobrir o aspecto legal é essencial para evitar armadilhas legais e garantir um lançamento tranquilo do token.

Estabelecendo metas e avaliações realistas

Você precisa fazer com que os investidores confiem em você e, para isso, você precisa definir metas alcançáveis e avaliações realistas. Metas excessivamente ambiciosas ou avaliações inflacionadas podem dissuadir potenciais investidores.

Quais são as estratégias eficazes de arrecadação de fundos no espaço criptográfico?

Você precisa ter uma abordagem multifacetada para tornar o financiamento eficaz no espaço criptográfico. Para conseguir isso, várias estratégias importantes se mostraram particularmente impactantes na atração de investidores e na garantia de recursos para projetos de blockchain.

Esses estratégias de marketing incluem construção e engajamento de comunidades, relações públicas criptográficas, alavancagem de mídias sociais e influenciadores, construção de parcerias e contratação de consultores.

Vamos explorar cada um deles em detalhes.

Construção e engajamento da comunidade

Você precisa de uma comunidade ativa para oferecer apoio, divulgar e criar um sentimento de pertencimento entre os membros. Tudo isso é muito importante para qualquer projeto de criptografia.

Para construir sua comunidade, você precisa aproveitar o poder dos canais de mídia social. Plataformas como X, Telegram, Reddit e Discord podem ser usadas para interagir com seu público.

E não se esqueça de eventos, webinars e AMAs. Organizar ou participar ajudaria você a interagir diretamente com sua comunidade e a resolver suas dúvidas e preocupações.

Marketing e relações públicas em criptografia

Marketing eficaz e comunicados de imprensa criptográficos (PR) são essenciais para criar consciência e atrair investidores para seu projeto. Aqui estão algumas estratégias importantes para você começar:

• Comunicados de imprensa: Distribua comunicados de imprensa para agências de notícias criptográficas relevantes para anunciar marcos e atualizações importantes. Isso pode ajudar a obter cobertura da mídia e atrair atenção. Alguns Agências de relações públicas pode te ajudar com isso.
• Marketing de conteúdo: Crie conteúdo informativo e educacional que posicione seu projeto como um líder de pensamento no setor. Isso pode incluir postagens em blogs, whitepapers e estudos de caso.

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Aproveitando as mídias sociais e os influenciadores

As mídias sociais e os influenciadores desempenham um papel vital na promoção de projetos de criptografia. Veja como aproveitá-los de forma eficaz:

• Engajamento nas mídias sociais: Interaja ativamente com seu público em plataformas como X, Instagram e LinkedIn. Compartilhe atualizações, faça enquetes e crie conteúdo interativo para manter seu público envolvido.
• Parcerias com influenciadores: Parceria com influenciadores criptográficos que têm uma forte presença na comunidade criptográfica. Eles podem ajudar a ampliar sua mensagem e alcançar um público mais amplo.
• Conteúdo gerado pelo usuário: Incentive sua comunidade a criar e compartilhar conteúdo relacionado ao seu projeto. Isso pode incluir depoimentos, avaliações e postagens nas redes sociais.

Construindo parcerias e assegurando consultores

Formar parcerias estratégicas e garantir consultores confiáveis pode agregar valor significativo ao seu projeto. Procure empresas e projetos que complementem os seus. As parcerias podem proporcionar benefícios mútuos, recursos compartilhados e alcance expandido, estando entre muitos outros.

Você também deve procurar engajar especialistas e líderes de pensamento como conselheiros. A experiência e a rede deles podem fornecer informações valiosas e credibilidade ao seu projeto.

Quais são os desafios e riscos na arrecadação de fundos para criptomoedas?

O financiamento de criptomoedas oferece oportunidades significativas, mas também traz seu próprio conjunto de desafios e riscos. Vamos abordar alguns deles:

Incertezas regulatórias

O cenário regulatório de criptomoedas e ativos digitais está fragmentado e está mudando rapidamente, criando desafios de conformidade em diferentes jurisdições. Além disso, a falta de classificação legal universal para ativos criptográficos complica seu uso como garantia e dificulta ações legais contra empresas insolventes.

Volatilidade do mercado

A notória volatilidade do mercado de criptomoedas pode impactar drasticamente o valor dos fundos arrecadados, tornando o planejamento financeiro e a execução do projeto um desafio. Mudanças rápidas no sentimento dos investidores devido a essa volatilidade também podem interromper os esforços de financiamento, levando a retiradas repentinas e perda de suporte.

Golpes e projetos fraudulentos

Hacks de alto perfil e violações de segurança persistem no espaço criptográfico, corroendo a confiança e causando perdas financeiras significativas. A falta de transparência e licenciamento adequado em algumas bolsas e projetos levanta sérias questões de legitimidade, enquanto práticas como o comércio de lavagem prejudicam ainda mais a confiança do mercado.

Gerenciando as expectativas dos investidores

As bolsas frequentemente enfrentam um desempenho lento e interrupções durante períodos de alta volatilidade, frustrando os usuários e causando possíveis perdas financeiras. A liquidez inadequada pode levar a spreads mais amplos e ao aumento da volatilidade dos preços, complicando a capacidade dos investidores de negociar a preços favoráveis.

Além disso, a falta de proteções robustas aos investidores e salvaguardas do consumidor em muitos países deixa os investidores expostos a riscos significativos.

Estudos de caso de esforços bem-sucedidos de arrecadação de fundos criptográficos

Vejamos alguns esforços de arrecadação de fundos para criptomoedas, abrangendo Dapper Labs, Circle e Polkadot.

1. Laboratórios Dapper

Conhecida por criar projetos NFT populares, como CryptoKitties e NBA Top Shot, a Dapper Labs aproveitou o envolvimento da comunidade para alcançar uma avaliação de $7,5 bilhões. O sucesso deles obviamente demonstra o poder de criar uma forte base de usuários e um efeito de rede.

2. Circulo

A empresa por trás da USD Coin (USDC) alcançou o status de unicórnio ao se concentrar na conformidade regulatória e construir confiança em sua plataforma de stablecoin. Sua abordagem para trabalhar dentro das regulamentações financeiras existentes tem sido fundamental para seu sucesso.

3. Polcadot

O foco deste projeto na interoperabilidade de blockchain atraiu atenção e investimento significativos, levando a uma avaliação que superou a marca de bilhões de dólares. Sua inovação tecnológica para atender a uma necessidade crítica de comunicação entre cadeias tem sido um fator importante no sucesso do financiamento.

Conclusão

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Em 2024, vimos um Aumento de $413 milhões para um projeto de ecossistema Bitcoin e um Rodada inicial de 85 milhões de dólares para um projeto de infraestrutura de IA, então, de acordo com essas últimas tendências, a arrecadação de fundos para criptomoedas está longe de terminar.

À medida que a tecnologia amadurece e o cenário regulatório se estabiliza, podemos esperar o surgimento de métodos de financiamento de criptomoedas mais sofisticados, transparentes e eficientes.

Então, sim, obrigado por ler este guia sobre arrecadação de fundos. Espero que tenha conseguido o que precisava.

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